Брокер самостоятельно по своему усмотрению выбирает позиции, которые будут закрыты. Предварительно инвестору отправляется предупреждение о необходимости пополнения счета на определенную сумму. Понятие маржинальной торговли закреплено на законодательном уровне (ФЗ № 39 «О рынке ценных бумаг»). Под ней понимают биржевую сделку, совершенную с использованием денег или ценных бумаг, которые трейдер взял у брокера в долг. В результате инвестор получает возможность купить акции, на которые у него не хватает собственных средств, или же продать их, не маржин колл это покупая на бирже. Маржин—колл простыми словами — это предупреждение, которое брокер посылает инвестору о том, что сумма обеспечения на счете достигла критического значения.
- Маржа — это сумма денег, которая необходима для открытия позиции.
- Если бы не маржин колл, некоторые недобросовестные или отчаянные трейдеры могли бы торговать на заемные деньги, а потом прятаться от коллекторов и приставов.
- Непокрытая позиция — деньги или ценные бумаги, которые вы берете взаймы у брокера.
- Если при маржинальной торговле котировки пошли не в ту сторону, на какую рассчитывал трейдер, он начинает нести убытки.
- Сумма потерь может превышать размер залога, изначально заблокированного на счете.
- Далее мы ждем, когда акции упадут, например, до $180, и покупаем.
Чем может быть вызван margin call
Как видно из данного примера, маржинальная торговля увеличивает не только потенциальную доходность, но и убытки. Перед использованием торговли с плечом нужно научиться контролю рисков, не бояться фиксировать маленькие убытки, а также пользоваться тейк-профитом и стоп-лоссом . Длинная позиция (long position) — сделка в расчете на рост котировок. Cмысл длинной позиции в том, чтобы купить акции, пока они стоят дешево, и продать их, когда они подорожают. Трейдеры могут участвовать в сделках в лонг не только на свои средства, но и на заемные — то есть предоставленные брокером. Перед тем как закрыть ваши сделки, брокер отправит уведомление о необходимости пополнить счет на нужную сумму.
Зачем инвестору маржинальная торговля
Торговля с плечом позволяет открывать длинные и короткие сделки. Что же делать, если прогноз оказался неверным, и вы рискуете попасть под маржин колл? В большинстве случаев лучшим решением будет самостоятельная продажа активов. Не дожидаясь маржин колла, можно закрыть позиции, если вы видите, что наметилась негативная для вас тенденция.
Что делать инвестору при резком обвале рынка
Уведомление проходит через торговый терминал или поступает на электронную почту. На этом этапе брокер просто предупреждает инвестора — никаких принудительных действий производиться не будет. Чем больше собственного капитала, тем ниже вероятность получить маржин-колл. Диверсификация позволит снизить общий риск по портфелю и вероятность убытков. По сути, вы заимствуете капитал у Альпари, что дает вам возможность открывать более крупные позиции. Простыми словами, кредитное плечо — это способ увеличить ваш торговый потенциал.
Шаг 3: Выберите актив, с которым хотите совершать сделки с маржой
Помните, что леверидж позволяет значительно увеличить как от сделки прибыль, так и убытки, что делает маржинальную торговлю очень рискованной. Если стоимость портфеля опустится ниже минимальной маржи, брокер будет обязан принудительно закрыть часть позиций на счете инвестора — это называется маржин‑колл. Ликвидный портфель — стоимость денег и ликвидных активов на вашем брокерском счете. Значение ликвидного портфеля — это сумма обеспечения для сделок с плечом.
Кредитное плечо и требуемая маржа
Если брокер предлагает гарантию того, что ограничит ваши убытки суммой, которую вы внесли на счет, клоуз аут защитит от дальнейших убытков и самого брокера. Инвестор, который владеет акциями, может параллельно совершать сделки с CFD на них для того, чтобы застраховать себя от падения стоимости принадлежащих ему ценных бумаг. Это может привести к тому, что брокер закроет ваши сделки, и вы потеряете средства.
Даже при условии, что брокер усердно работает, чтобы закрыть ваши убыточные позиции, сделать это достаточно быстро для предотвращения убытков может оказаться невозможным. Он представляет собой контракт между трейдером и брокером, который позволяет первому извлекать прибыль на разнице цен между открытием и закрытием сделки. Но и убыток при падении тоже будет 30% — это уже почти треть всех денег на счете. Плечо показывает, во сколько раз больше денег использует инвестор, чем у него есть. Успешная сдача теста подтвердит, что вы обладаете базовыми знаниями для торговли на бирже и адекватно оцениваете риски конкретных финансовых инструментов. Подробнее о тестировании и о том, как к нему подготовиться, рассказали в отдельной статье.
Во-первых, необходимо грамотно оценивать объем и точку входа. Во-вторых, нужно освоить применение приказов стоп-лосс. Они позволяют автоматические закрыть позицию при достижении критического уровня. Предположим, что вы никогда не слышали о маржинальной торговле, и проведем краткий экскурс в нее.
Увеличить стоимость ликвидного портфеля необходимо до уровня, когда его размер превысит начальную маржу. — Узнайте условия брокерской компании и четко их соблюдайте. Следите за соотношением между своим ликвидным портфелем и начальной и минимальной маржой, а также движением рынка. Пополняйте депозит или закрывайте убыточные позиции до принудительных действий брокера. Начальная маржа — требование к минимальному объему собственных средств в портфеле.
Смысл маржинальной торговли заключается в том, чтобы приобрести активов на более крупную сумму, чем имеется у трейдера, или совсем без привлечения собственных средств. Кроме того, инвестор может продать чужой финансовый инструмент и получить прибыль. Торговать с плечом — значит покупать ценные бумаги на заемные деньги или продавать акции и прочие активы, взятые в долг у брокера. Кредитное плечо предоставляют своим клиентам брокерские организации. Соответственно, совершение сделок с плечом именуется маржинальной торговлей. Сейчас под термином «маржин колл» обычно понимают непосредственно продажу активов брокером для покрытия убытков.
Данный принцип торговли является противоположностью лонга. Заключая сделку, инвестор надеется на падение котировок. Фьючерсы и опционы изначально торгуются с гарантийным обеспечением. Это сумма, которая замораживается на счете покупателя и продавца и может меняться в зависимости от движения цены. Соответственно, трейдер не получит уведомления маржин-колл, так как находится вне зоны доступа. После приезда он увидит принудительно закрытую маржинальную операцию.
Он получает от брокера определенную сумму в целях покупки ценных бумаг. Если ожидания инвестора осуществятся, он сможет продать активы по более высокой цене и получить прибыль. Часть дохода направляется на погашение задолженности перед брокером.
Термин появился еще во времена, когда общение инвестора и брокера проходило по телефону. Получение маржин-колла от брокера может грозить большими потерями. Инвестор на финансовом рынке может торговать не только на свои деньги, но и заключать сделки на суммы больше, чем у него есть на счете. Они предоставляются под обеспечение из активов на счете клиента. Но иногда сумма обеспечения может достичь критически низкого значения, и тогда наступает маржин-колл.
Клоуз аут, или автоматическое закрытие ваших маржинальных позиций без предупреждения, защищает вас от растущих убытков. Он происходит, когда ваши убыточные позиции достигают точки, где у вас достаточно капитала, чтобы покрыть только 50% своих убытков. В данном случае вы потеряете только те деньги, которые вложили. Инвестор, у которого есть акций компании ABC, опасается падения их цены и открывает короткую позицию с CFD на акции той же компании. Чтобы совершать операции с маржой, у вас должен быть специальный счет, который называется маржинальным.
Держатель акций не имеет возможности добрать новые активы, так как деньги заморожены. Однако он может продать часть акций и высвободить деньги для новых сделок. Короткие позиции называются шорт, они связаны с заработком на снижении стоимости актива. Для этого необходимо взять в долг ценные бумаги, продать их на бирже, дождаться падения котировок и выкупить обратно подешевевшие акции.
Если при маржинальной торговле котировки пошли не в ту сторону, на какую рассчитывал трейдер, он начинает нести убытки. Убытки уменьшают размер маржи, и когда она достигает критического значения, трейдер получает уведомление от брокера о необходимости пополнить счет. Время, которое отводится инвестору для избежания принудительного закрытия позиций, зависит от рыночной ситуации.
Форекс обучение в школе Бориса Купера, переходите по ссылке и узнаете больше — https://boriscooper.org/.